Modelo 720 : déclaration des biens à l'étranger en Espagne (2026)

Qu'est-ce que le Modelo 720 et qui doit le déposer ?

Le Modelo 720 est la déclaration informative annuelle espagnole pour les actifs détenus à l'étranger. Ce n'est pas un impôt en soi — vous ne payez rien en le déposant. Ce que vous faites, c'est indiquer à Hacienda qu'en tant que résident fiscal espagnol, vous détenez des actifs hors d'Espagne au-dessus de certains seuils. Le formulaire a été créé en 2012 pour lutter contre l'évasion fiscale, et pendant une décennie, il s'est accompagné de certaines des sanctions les plus agressives de tout système fiscal européen. Ces sanctions ont été annulées par la Cour de justice de l'Union européenne en 2022, mais l'obligation de dépôt reste pleinement en vigueur.

Vous devez déposer le Modelo 720 si vous êtes résident fiscal espagnol pour l'exercice déclaré et que vous détenez des actifs étrangers dépassant l'un des trois seuils expliqués ci-dessous. Si vous n'êtes pas sûr d'être résident fiscal espagnol, commencez par notre guide sur la résidence fiscale espagnole — votre obligation de dépôt dépend entièrement de cette réponse.

Les non-résidents ne déposent pas le Modelo 720. Les sociétés non plus, dans la plupart des cas (elles ont d'autres obligations déclaratives). L'obligation vise les personnes physiques et certaines entités collectives. Si vous êtes devenu résident en cours d'année, vous restez généralement tenu de le déposer pour cette année civile complète, car la résidence fiscale espagnole se détermine année par année et vous êtes traité comme résident pour l'exercice fiscal entier.

Les trois catégories à déclarer et le seuil de 50 000 €

Le Modelo 720 répartit votre patrimoine étranger en trois blocs indépendants. Chaque bloc a son propre seuil de 50 000 €, et le test s'applique par bloc — pas sur la somme. C'est la mécanique du formulaire la plus mal comprise :

Bloc 1 — Comptes bancaires à l'étranger :comptes courants, comptes d'épargne, dépôts à terme et produits similaires détenus auprès d'établissements de crédit non espagnols. Vous déclarez également les comptes pour lesquels vous êtes seulement signataire autorisé ou bénéficiaire effectif, pas uniquement le titulaire.
Bloc 2 — Valeurs mobilières, droits, assurances et revenus détenus à l'étranger :actions, parts de fonds d'investissement, obligations, contrats d'assurance-vie avec valeur de rachat, rentes et participations dans des organismes de placement collectif étrangers.
Bloc 3 — Biens immobiliers à l'étranger :tout bien dont vous êtes propriétaire hors d'Espagne, plus les multipropriétés et droits similaires sur des biens immobiliers.

Vous êtes redevable d'un dépôt dans un bloc donné uniquement si la valeur agrégée des actifs de ce blocdépasse 50 000 € au 31 décembre de l'exercice déclaré, ou le solde moyen du dernier trimestre (pour les comptes bancaires). Si vos comptes bancaires à l'étranger totalisent 48 000 € et vos actions étrangères 200 000 €, vous ne déposez pas le Bloc 1 — vous déposez seulement le Bloc 2. Les blocs sont indépendants et il n'y a aucune agrégation entre eux.

Pour les actifs détenus en indivision, vous déclarez la valeur intégrale du bien et identifiez votre pourcentage de propriété. Donc si vous et votre partenaire partagez un bien à l'étranger de 400 000 € à 50/50, chacun de vous dépose un Modelo 720 pour ce bien à sa valeur intégrale et déclare ses 50 % de participation. Cela surprend souvent les couples expatriés qui supposent ne déclarer que leur part.

Modelo 721 : crypto-actifs détenus à l’étranger

À partir de l'exercice fiscal 2023 (déposé pour la première fois début 2024), l'Espagne a ajouté un formulaire informatif distinct pour les cryptomonnaies détenues à l'étranger : le Modelo 721. Il existe en parallèle du Modelo 720, mais il s'agit d'une déclaration différente, avec son propre formulaire et son propre seuil.

Le Modelo 721 s'applique aux monnaies virtuelles détenues à l'étranger — typiquement des soldes sur des plateformes non espagnoles (Coinbase, Kraken, entités internationales de Binance) ou dans des portefeuilles auto-hébergés lorsque l'entité fournissant le service n'est pas résidente. Vous le déposez si la valeur agrégée de vos crypto-actifs détenus à l'étranger dépasse 50 000 € au 31 décembre de l'exercice déclaré.

Notez deux subtilités. Premièrement, l'auto-conservation est une zone grise: Hacienda a généralement considéré que si vous détenez les clés directement et qu'aucun service de tiers n'est fourni depuis l'étranger, l'obligation de déclaration est moins claire, et d'autres formulaires (comme le Modelo 172 pour les dépositaires résidents en Espagne) peuvent s'appliquer à la place. Deuxièmement, la crypto détenue auprès d'une plateforme agréée en Espagne ne va généralement pas sur le Modelo 721 car elle est déjà déclarée au niveau national. En cas de doute, documentez le siège juridique du dépositaire.

Quand devez-vous déposer à nouveau après la première année ?

Après l'année où vous déposez pour la première fois un bloc donné, vous devez redéposer ce bloc lors des années suivantes uniquement si l'une de ces conditions est remplie :

La valeur agrégée du bloc a augmenté de plus de 20 000 € par rapport à votre dernière valeur déclarée.
Vous avez cessé de détenir un actif précédemment déclaré (vendu, clôturé, transféré) — vous devez signaler la cession.
Vous êtes devenu nouveau titulaire ou signataired'un actif de ce bloc qui, combiné aux actifs existants, vous maintient au-dessus de 50 000 €.

Cela signifie que de nombreux expatriés déposent le Modelo 720 une fois et ne le déposent plus pendant plusieurs années — jusqu'à ce qu'un bloc franchisse le seuil d'augmentation de 20 000 € ou qu'ils cèdent un actif. Il est essentiel de tenir un tableur personnel des dernières valeurs déclarées par actif, car Hacienda les utilisera comme référence pour évaluer si un nouveau dépôt était requis.

Échéance, canal de dépôt et ce qu’il faut préparer

La date limite du Modelo 720 et du Modelo 721 est le 31 marsde l'année suivant l'exercice déclaré. Pour l'exercice fiscal 2025, vous déposez entre le 1er janvier et le 31 mars 2026. Le dépôt s'effectue exclusivement en ligne via le bureau électronique de l'Agencia Tributaria. Vous avez besoin d'un certificat numérique, d'un DNI électronique ou d'un Cl@ve PIN pour vous authentifier.

Pour chaque actif que vous déclarez, vous avez généralement besoin :

Du type d'actif et d'un code de sous-clé adéquat (le formulaire utilise des clés internes).
Du code pays (ISO).
Du numéro identifiant (IBAN, ISIN, référence cadastrale, identifiant de portefeuille).
Du nom et de l'adresse de l'institution (pour banque/titres).
De la date d'acquisition et de la valeur d'acquisition.
Du solde au 31 décembre et, pour les comptes bancaires, du solde moyen du dernier trimestre.
De votre pourcentage de propriété en cas d'indivision.

Rassembler ces informations est la partie difficile. Si vous avez des comptes répartis dans plusieurs pays, plateformes de courtage et biens immobiliers, prévoyez de commencer en janvier — pas en mars — car les relevés de fin d'année des banques et courtiers étrangers arrivent souvent à la mi-février.

Le régime de sanctions après 2022 : ce qui a vraiment changé

Jusqu'en 2022, le Modelo 720 comportait trois sanctions extraordinaires qui le rendaient particulièrement redouté parmi les formulaires fiscaux européens : (1) une amende de 5 000 € par donnée avec un minimum de 10 000 € pour dépôt tardif ou incorrect, (2) le traitement des actifs étrangers non déclarés comme gains en capital injustifiés imposables au taux marginal IRPF le plus élevé indépendamment de la date d'acquisition, et (3) une majoration de 150 % par-dessus cette cotisation. Combiné, le régime pouvait produire des sanctions dépassant la valeur même de l'actif non déclaré.

Dans l'Affaire C-788/19, tranchée le 27 janvier 2022, la Cour de justice de l'Union européenne a jugé que le régime de sanctions du Modelo 720 espagnol était incompatible avec la libre circulation des capitaux et disproportionné. L'Espagne a réformé le régime via la Loi 5/2022, en vigueur depuis mars 2022. La situation actuelle est bien plus raisonnable :

Les sanctions formellespour dépôt tardif ou incomplet relèvent désormais de la Loi générale fiscale, généralement 20 € par donnée avec un minimum de 300 € et un maximum de 20 000 € — un ordre de grandeur en dessous de l'ancien régime.
La règle des gains en capital injustifiés a disparu: les actifs étrangers non déclarés ne sont plus automatiquement traités comme des revenus non déclarés de l'exercice non prescrit le plus récent.
La majoration de 150 % a disparu.
Les règles standard de prescription s'appliquent à nouveau, de sorte que les revenus non déclarés ne peuvent être réévalués que pour les exercices encore dans le délai général de quatre ans.

Cela dit, l'obligation de dépôt reste active, et ne pas déposer entraîne toujours de réelles amendes. Certains contribuyentes sanctionnés sous l'ancien régime ont pu récupérer leurs amendes par voies administratives ; si vous avez payé une sanction antérieure à 2022, consultez un spécialiste.

Erreurs courantes qui entraînent encore des amendes

Traiter les 50 000 € comme agrégés. Le seuil est par bloc, pas sur le total des actifs étrangers.
Oublier les comptes où vous êtes seulement signataire.Vous déclarez les comptes où vous êtes signataire autorisé même si vous n'êtes pas le propriétaire légal — fréquent chez les expatriés avec des comptes parentaux ou professionnels.
Omettre les comptes dormants. Les comptes que vous utilisez rarement comptent toujours si vous êtes titulaire ou signataire et que les soldes franchissent les seuils.
Déclarer votre quote-part au lieu de la valeur intégrale. Pour les actifs détenus en indivision, vous déclarez la valeur intégralede l'actif puis indiquez séparément votre pourcentage de propriété.
Ne pas redéposer après une augmentation de 20 000 €.Beaucoup d'expatriés déposent une fois et supposent en avoir terminé pour toujours.
Oublier l'assurance-vie avec valeur de rachat.Les contrats vie entière, les produits unit-linked et les contrats d'assurance similaires détenus à l'étranger relèvent du Bloc 2.
Confondre Modelo 720 et Modelo 721.La crypto détenue à l'étranger va sur le 721, pas sur le 720, même si les valeurs ont des formes similaires.

Loi Beckham, Visa Non Lucratif et Modelo 720

Votre visa et régime fiscal modifient directement vos obligations Modelo 720.

Si vous êtes sous la Loi Beckham, vous êtes imposé comme non-résident pour la plupart des revenus malgré le fait de vivre physiquement en Espagne. En conséquence, les bénéficiaires de la Loi Beckham sont exonérés du Modelo 720pendant les années où le régime s'applique (généralement six). C'est l'un des avantages les plus sous-estimés du régime pour les expatriés disposant d'actifs étrangers importants. Si vous quittez Beckham prématurément ou que votre fenêtre de six ans se termine, vous revenez au régime standard du Modelo 720 à partir de ce moment.

Si vous êtes sous le Visa Non Lucratif, vous êtes pleinement résident fiscal espagnol, imposé sur les revenus et le patrimoine mondiaux. Le Modelo 720 s'applique intégralement. Les retraités sous VNL sont en fait le profil le plus courant déposant le Modelo 720, car ils ont typiquement des pensions étrangères, des comptes de courtage et parfois des biens immobiliers dans leur pays d'origine.

Comment le Modelo 720 s’articule avec votre Renta et l’Impôt sur la Fortune

Le Modelo 720 est informatif, mais il est étroitement recoupé avec deux autres déclarations sur lesquelles vous payezde l'impôt :

Votre déclaration annuelle d'impôt sur le revenu — voir notre guide de la Renta pour expatriés — inclut les dividendes, intérêts et plus-values mondiaux, y compris ceux générés par les comptes et titres que vous déclarez sur le Modelo 720. Hacienda compare régulièrement les flux de dividendes déclarés sous CRS (la norme internationale d'échange d'informations) avec ce que vous déclarez sur votre Renta, en utilisant le Modelo 720 comme carte.

L'Impôt sur la Fortune et l'Impôt de Solidarité sur les Grandes Fortunes captent votre patrimoine net mondial au-dessus des seuils régionaux. Les actifs que vous listez sur le Modelo 720 alimentent directement la base de l'Impôt sur la Fortune si vous franchissez ces seuils. Les incohérences entre les deux déclarations sont un déclencheur classique de contrôle.

Comment préparer votre Modelo 720 sans gestoría

Si vous voulez déposer le Modelo 720 vous-même, voici un flux de travail réaliste qui évite les pièges habituels :

Inventoriez chaque relation financière à l'étranger. Comptes bancaires, comptes de courtage, comptes de retraite, contrats d'assurance-vie, plans d'actionnariat d'employeurs étrangers, comptes de plateformes crypto. Incluez ceux qui sont dormants.
Classez par bloc. Comptes bancaires (Bloc 1), titres et assurances (Bloc 2), immobilier (Bloc 3). La crypto va sur un 721 séparé.
Récupérez les valeurs au 31 décembre(et les soldes moyens du dernier trimestre pour les comptes bancaires) à partir des relevés de fin d'année.
Appliquez le test du seuil par bloc. Si un bloc est en dessous de 50 000 €, vous ne déposez pas pour ce bloc.
Comparez avec les valeurs déclarées l'année dernièresi vous avez déjà déposé. Vérifiez la règle d'augmentation de 20 000 € et les éventuelles cessions.
Déposez en lignevia le portail de l'Agencia Tributaria avec un certificat numérique ou Cl@ve. Conservez la confirmation PDF et votre feuille de données.

Prévoyez plusieurs heures la première année — rassembler les identifiants, IBAN, adresses d'institutions et valeurs d'acquisition pour chaque actif est fastidieux. Les années suivantes sont plus rapides car votre référence existe déjà.

Comment Noburo vous aide avec le Modelo 720

Noburo prépare votre Modelo 720 et votre Modelo 721 en même temps que votre Renta, en examinant votre relevé d'actifs étrangers, en appliquant les seuils par bloc et en croisant les valeurs avec les données que vous déclarez sur votre déclaration de revenus et — le cas échéant — sur votre déclaration d'Impôt sur la Fortune. Vous recevez un résumé clair de chaque ligne, les chiffres exacts qui seront soumis et les instructions pas à pas de dépôt avec Cl@ve afin de garder le contrôle complet sur ce qui est envoyé en votre nom.

Si vous envisagez de devenir résident fiscal espagnol ou que vous venez de déménager et que vous ne savez pas quand votre premier Modelo 720 est dû, contactez-nous avant le 31 décembre afin que nous puissions planifier correctement l'inventaire de la position d'ouverture.